Hacim bölgeleri: fiyatın para hafızası
Çok işlem gören fiyat bölgeleri piyasanın ‘para hafızası’dır; fiyat bu bölgelere geri döndüğünde orada pozisyonu olanlar yeniden karar verir ve tepki görmek olağandır.
Yukarıdaki grafikte fiyatın arkasında yatay, yarı saydam renkli kutular görüyorsun. Bunlar hacim bölgeleridir: geçmişte o fiyat aralığında belirgin biçimde fazla işlem yapılmıştır. Kutunun rengi o bölgede kimin baskın olduğunu söyler: yeşil alıcıların, kırmızı satıcıların, turuncu iki tarafın da yoğun olduğu bir bölge. Kutu, oluştuğu yerden bugüne kadar uzanır.
Neden önemli? Bir fiyat aralığında çok işlem yapıldıysa, orada çok sayıda kişinin pozisyonu vardır. Fiyat daha sonra o bölgeye geri döndüğünde bu kişiler yeniden karar verir: kârdaysa ekleme yapar, zarardaysa ‘başa baş çıkayım’ diye satar. Bu yüzden hacim bölgeleri, klasik destek ve dirence benzer şekilde çalışır; farkı, seviyeyi fiyatın döndüğü yerden değil, paranın yoğunlaştığı yerden bulmasıdır.
Alıcı bölgesi (yeşil) fiyat üstündeyken aşağı dönüşlerde bir tampon olabilir; satıcı bölgesi (kırmızı) fiyatın altındayken ise yükselişlerde bir engel olabilir. Kanıt kartı ayrıca bölgenin ne kadar eski olduğunu da bilir: çok eski bir bölge, bugünkü yatırımcıların hafızasında daha az yer tutabilir.
Hacim bölgeleri de bir kesinlik değil, bir haritadır: fiyatın nerede yavaşlayabileceğini, nerede hızlanabileceğini gösterir.
Bölgeler arasındaki boşluklar da en az bölgeler kadar önemlidir. Az işlem görmüş bir fiyat aralığında tutunacak pek pozisyon yoktur; fiyat oraya girdiğinde genellikle hızlı hareket eder ve bir sonraki hacim bölgesine kadar ilerler. Bu yüzden bir işlemin hedefini belirlerken, fiyatın önündeki ilk büyük hacim bölgesine bakmak gerçekçi bir yöntemdir: hedef çoğu zaman oraya kadardır.
Nasıl okunur
- Fiyatın hangi bölgeye yaklaştığına bak: üstündeki kutu olası bir engel, altındaki kutu olası bir tampondur.
- Kutunun rengini oku: yeşil alıcı yoğunluğu, kırmızı satıcı yoğunluğu, turuncu iki taraflı çatışma bölgesidir.
- Bölgeler arasındaki boşluklara dikkat et: hacmin az olduğu aralıklarda fiyat genelde daha hızlı hareket eder.
- Stop ve hedefi bölgelere göre ayarla: stopu bir hacim bölgesinin içine değil, öbür tarafına koy.
Tuzak
En sık hata, her kutuyu kesin tepki noktası sanmak. Hacim bölgeleri güçlü bir haber ya da genel piyasa hareketi karşısında kolayca geçilebilir. İkinci hata, çok eski bölgelere bugünkü kadar ağırlık vermek: piyasanın hafızası taze olayları daha iyi hatırlar.
İpucu
Kanıt kartında ‘Para hafızası’ katmanlarına dokunarak her kutunun hangi tarafın bölgesi olduğunu okuyabilirsin; birden fazla kutu varsa en yakın olanı genelde en önemlisidir.
Sözlük
- Hacim bölgesi
- Geçmişte belirgin biçimde fazla işlem görmüş fiyat aralığı.
- Para hafızası
- Çok pozisyon açılmış fiyatlara geri dönüldüğünde yatırımcıların yeniden karar vermesi.
- Düşük hacim boşluğu
- Az işlem görmüş, fiyatın genelde hızlı geçtiği aralık.
Mini test
Şimdi dene
Bir analizde para hafızası bölgelerini incele →Bilgilendirme amaçlıdır, yatırım tavsiyesi değildir.